James Trescothick

Phân tích cơ bản cho hàng hóa

Hai từ quan trọng nhất khi nói đến giao dịch hàng hóa là: Cung và Cầu! Đó là những gì làm thay đổi giá hàng hóa một cách đơn giản và dễ hiểu. Hãy cùng tìm hiểu sâu hơn… Các loại hàng hóa Chúng ta có thể nhóm hàng hóa thành ba loại chính: Hàng hóa mềm, là hàng hóa nông nghiệp như: Bông, Cà phê, Ca cao, Lúa mì, Đậu nành Kim loại, bao gồm: Vàng, Bạc, Đồng, Bạch kim Năng lượng, những yếu tố tác động lớn: Dầu WTI, Dầu thô Brent, Khí đốt tự nhiên Hàng hóa mềm (Nông nghiệp) Đây là các loại cây trồng và cây trồng phụ thuộc vào thời tiết. Có phải vụ thu hoạch bội thu không? Có hạn hán không? Có lũ lụt không? Bạn có thể tìm thấy thông tin cập nhật từ Bộ Nông nghiệp Hoa Kỳ (USDA). Ngoài ra, những quốc gia nào sản xuất các mặt hàng này? Lấy hạt cà phê làm ví dụ, các nhà sản xuất chính bao gồm: Brazil, Việt Nam, Colombia, Indonesia Hãy tự hỏi: Có bất ổn dân sự không? Có lệnh cấm xuất khẩu không? Nền kinh tế địa phương như thế nào? Ví dụ: Khi xung đột ở Ukraine (một quốc gia sản xuất lúa mì lớn) bắt đầu, nguồn cung lúa mì toàn cầu giảm và giá tăng vọt. Sau đó, hãy xem xét nhu cầu: Có phải mức tiêu thụ toàn cầu đang tăng không? Có công dụng mới nào cho hàng hóa này không? Kim loại Hỏi: Kim loại này dùng để làm gì? Nhu cầu tăng hay giảm? Có hai vai trò chính mà kim loại đóng: 1. Kim loại trú ẩn an toàn Vàng là nơi trú ẩn an toàn cổ điển. Trong thời chiến, suy thoái hoặc bất ổn, các nhà đầu tư tìm đến nơi an toàn. Các tài sản trú ẩn an toàn khác bao gồm: USD, JPY, CHF và tất nhiên là vàng. "Khi thế giới có vẻ bất ổn, vàng có xu hướng tỏa sáng." 2. Kim loại công nghiệp Đồng là một ví dụ tuyệt vời còn được gọi là "Tiến sĩ Đồng" vì có mối liên hệ chặt chẽ với tăng trưởng kinh tế. Đồng được sử dụng trong xây dựng, điện tử và sản xuất. Kiểm tra nguồn cung: Ai khai thác kim loại này? Có đình công lao động, vấn đề chính trị hoặc đàn áp theo quy định nào ảnh hưởng đến nguồn cung không? Năng lượng (Dầu khí) Những mặt hàng này thúc đẩy thế giới, theo nghĩa đen và kinh tế. Hỏi: Ai sản xuất dầu khí? Điều gì đang xảy ra ở những khu vực đó? Ví dụ: Căng thẳng ở Trung Đông? Thị trường phản ứng nhanh chóng. Xuất khẩu khí đốt của Nga bị ảnh hưởng nặng nề bởi các lệnh trừng phạt trong chiến tranh Ukraine. Sau đó là OPEC, Tổ chức các nước xuất khẩu dầu mỏ. Họ có thể tăng hoặc cắt giảm sản lượng, điều này làm thay đổi đáng kể giá dầu tại trạm bơm và trên thị trường. Và cuối cùng là nhu cầu. Nền kinh tế toàn cầu có đang tăng trưởng không? Ngành công nghiệp có hoạt động không? Các hãng hàng không có nhiều chuyến bay hơn không? Các nhà máy có đang tăng tốc không? Trong thời kỳ bùng nổ, nhu cầu tăng. Trong thời kỳ suy thoái, nhu cầu và giá cả giảm. Suy nghĩ cuối cùng: Khi nói đến hàng hóa, hãy luôn quay lại: Cung và Cầu. Đó là những gì thúc đẩy

Tìm hiểu thêm

Phân tích cơ bản cho cổ phiếu

Khi phân tích cổ phiếu, về cơ bản bạn đang đặt ra một câu hỏi: "Công ty này có đáng đầu tư dựa trên hiệu suất thực tế của công ty không?" Không giống như phân tích kỹ thuật (xem xét biểu đồ giá và xu hướng), phân tích cơ bản đào sâu vào hiệu suất kinh doanh thực tế, tài chính, lãnh đạo và điều kiện ngành của công ty. Chúng ta hãy cùng phân tích. Tiềm năng tăng trưởng Bắt đầu bằng cách đặt câu hỏi: Công ty đang phát triển hay đang gặp khó khăn? Ví dụ, nếu bạn đang xem xét Microsoft, doanh thu của họ có tăng không? Họ có đang tung ra sản phẩm mới hay mở rộng sang thị trường mới không? Hay họ đang cắt giảm việc làm và không đạt được mục tiêu? Tăng trưởng là động lực thúc đẩy giá cổ phiếu tăng. Mùa báo cáo thu nhập Một trong những giai đoạn quan trọng nhất trên thị trường chứng khoán là mùa báo cáo thu nhập, diễn ra vào mỗi quý. Đây là thời điểm các công ty như Apple, Google, Microsoft, JP Morgan, v.v. công bố báo cáo thu nhập của họ. Các báo cáo này tiết lộ: Doanh thu và lợi nhuận (so với kỳ vọng của nhà phân tích) Hướng dẫn chuyển tiếp (triển vọng của họ cho quý/năm tiếp theo) Các số liệu tài chính chính như EPS (Thu nhập trên mỗi cổ phiếu), biên lợi nhuận, v.v. Vượt kỳ vọng? Cổ phiếu có thể tăng Không đạt kỳ vọng? Đôi khi cổ phiếu có thể giảm mạnh Công ty làm gì? Hỏi: Công ty này thuộc lĩnh vực nào và lĩnh vực đó hoạt động như thế nào? Ví dụ: Apple bán đồ điện tử cao cấp. Nếu thị trường điện thoại thông minh đang chậm lại hoặc người tiêu dùng đang cắt giảm các giao dịch mua lớn, doanh thu của Apple có thể bị ảnh hưởng — ngay cả khi công ty vẫn mạnh. Hiểu được xu hướng chung của ngành sẽ giúp bạn có bối cảnh. Theo dõi đối thủ cạnh tranh Không có công ty nào hoạt động trong chân không. Hãy để mắt đến các công ty đối thủ. Ví dụ: Nếu Snap báo cáo doanh thu quảng cáo yếu, điều đó có thể ám chỉ đến rắc rối cho Meta (Facebook), vì cả hai đều phụ thuộc rất nhiều vào tiền quảng cáo kỹ thuật số. Hiệu suất của đối thủ cạnh tranh thường đưa ra tín hiệu sớm. Lãnh đạo quan trọng Một công ty chỉ mạnh bằng những người điều hành công ty đó. Hãy tự hỏi: Ai là CEO và nhóm điều hành? Họ có thành tích tăng trưởng và đổi mới mạnh mẽ không? Đã có bất kỳ vụ bê bối hay thay đổi lãnh đạo nào chưa? Tin tức về sự ra đi của các giám đốc điều hành hoặc các quyết định lãnh đạo kém có thể làm lung lay niềm tin của nhà đầu tư và làm thay đổi giá cổ phiếu. Tin tức thị trường & tin đồn mua lại Luôn chú ý đến "tiếng ồn của thị trường", tin đồn, tiêu đề hoặc tin đồn đột ngột. Ví dụ: Khi có tin đồn rằng chủ sở hữu của Manchester United đang xem xét việc bán, cổ phiếu của họ đã tăng vọt do đầu cơ, thậm chí trước khi có bất kỳ thông báo chính thức nào. Trong một số trường hợp, tin đồn về việc mua lại, quan hệ đối tác hoặc thay đổi quy định đôi khi có thể gây ra động thái lớn ngay cả trước khi thu nhập được báo cáo. Tóm tắt: Các câu hỏi chính cần hỏi Công ty có đang phát triển không? Thu nhập gần đây nhất của họ như thế nào? Họ đang hoạt động trong lĩnh vực nào và hoạt động như thế nào? Đối thủ cạnh tranh của họ đang hoạt động như thế nào? Ai đang điều hành công ty? Có bất kỳ thông tin, tin tức hoặc tin đồn nào xung quanh công ty không? Phân tích cơ bản giúp bạn hiểu "lý do" đằng sau giá cổ phiếu — và liệu giá có phản ánh đúng giá trị thực của công ty hay không

Tìm hiểu thêm

Phân tích cơ bản cho tiền tệ

Khi nói đến tiền tệ, luôn có một câu hỏi lớn: Điều gì khiến một loại tiền tệ có giá trị hơn loại tiền tệ khác? Rốt cuộc, hầu hết các loại tiền tệ chỉ là các mục nhập giấy và kỹ thuật số. Vậy tại sao một loại lại vượt trội hơn loại kia? Lý thuyết cơ bản rất đơn giản: Nền kinh tế của một quốc gia càng mạnh thì đồng tiền của quốc gia đó càng mạnh. Để đo lường sức mạnh (và tiềm năng tương lai) của một nền kinh tế, các nhà giao dịch theo dõi các chỉ số kinh tế được công bố thường xuyên. Sau đây là một số chỉ số quan trọng nhất cần theo dõi: Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) - Chỉ dành cho Hoa Kỳ Công bố: Thứ Sáu đầu tiên của mỗi tháng Đây là dữ liệu quan trọng về tăng trưởng việc làm của Hoa Kỳ. Một con số NFP cao hơn dự kiến báo hiệu sự mở rộng kinh tế, thường thúc đẩy đồng đô la Mỹ (USD) so với các loại tiền tệ như EUR, GBP, JPY và CHF. Doanh số bán lẻ Doanh số bán lẻ phản ánh chi tiêu của người tiêu dùng, huyết mạch của hầu hết các nền kinh tế hiện đại. Chi tiêu nhiều hơn = tự tin hơn = nền kinh tế tăng trưởng = tiền tệ mạnh hơn. Mặt khác, doanh số bán lẻ yếu hoặc giảm có thể báo hiệu sự suy thoái. Tỷ lệ thất nghiệp Tỷ lệ này đo lường tỷ lệ người thất nghiệp. Tỷ lệ thất nghiệp tăng = ít người kiếm được và chi tiêu hơn = nền kinh tế yếu hơn = tiền tệ có khả năng yếu. Tỷ lệ thất nghiệp cao cũng làm tăng chi tiêu của chính phủ (ví dụ, phúc lợi), gây thêm áp lực cho nền kinh tế. GDP – Tổng sản phẩm quốc nội GDP là bức tranh toàn cảnh, nó đo lường tổng giá trị hàng hóa và dịch vụ do một quốc gia sản xuất. GDP tăng? Nền kinh tế đang tăng trưởng. Tốt cho tiền tệ. GDP giảm? Rắc rối kinh tế. Xấu cho tiền tệ. CPI – Chỉ số giá tiêu dùng (Lạm phát) CPI theo dõi giá cả của các mặt hàng hàng ngày, về cơ bản đây là thước đo lạm phát. Lạm phát tăng có nghĩa là cuộc sống đắt đỏ hơn, điều này có thể làm chậm lại chi tiêu của người tiêu dùng. Lạm phát được kiểm soát thường là một dấu hiệu tốt, đặc biệt là nếu tiền lương cũng tăng. Các ngân hàng trung ương có thể phản ứng bằng cách tăng lãi suất, điều này thường làm mạnh thêm đồng tiền. Quyết định về lãi suất Các ngân hàng trung ương đặt ra lãi suất dựa trên tình trạng của nền kinh tế. Họ có thể: Thắt chặt (tăng lãi suất) để hạ nhiệt lạm phát hoặc nền kinh tế quá nóng. Thu hút vốn quốc tế = tiền tệ mạnh hơn. Nới lỏng (cắt lãi suất) để kích thích tăng trưởng trong thời kỳ kinh tế yếu kém. Khuyến khích vay và chi tiêu = có thể làm suy yếu đồng tiền. Họ họp báo của Ngân hàng trung ương Sau các quyết định về lãi suất, các ngân hàng trung ương (như Fed hoặc ECB) sẽ tổ chức họp báo để giải thích triển vọng của họ. Hai thuật ngữ chính cần chú ý: Hawkish = giọng điệu hung hăng, ám chỉ việc tăng lãi suất trong tương lai = Tăng giá cho đồng tiền. Dovish = giọng điệu thận trọng hoặc lo lắng, ám chỉ việc cắt giảm lãi suất hoặc lo ngại về kinh tế = Giảm giá cho đồng tiền. Suy nghĩ cuối cùng Hiểu được các chỉ số cơ bản này sẽ giúp bạn có lợi thế lớn khi giao dịch ngoại hối. Chúng không tác động đến thị trường mọi lúc nhưng về lâu dài, chúng định hình toàn bộ câu chuyện kinh tế đằng sau mỗi

Tìm hiểu thêm

Tại sao bạn nên cân nhắc đầu tư vào giao dịch

Hãy thực tế một chút. Ý tưởng "đầu tư vào giao dịch" nghe có vẻ đáng sợ, thậm chí có phần rủi ro. Có thể bạn đã từng nghe mọi người nói, "Giống như đánh bạc vậy" hoặc "Bạn sẽ mất hết tiền". Nhưng sự thật là không nhất thiết phải như vậy. Nếu bạn dành thời gian để tự giáo dục bản thân, hiểu các nguyên tắc cơ bản và áp dụng quản lý rủi ro, giao dịch có thể trở thành nhiều hơn một cơ hội mà nó có thể trở thành một công cụ tài chính mạnh mẽ. Vì vậy, hãy cùng phân tích lý do chính xác tại sao bạn nên cân nhắc đầu tư vào giao dịch, đặc biệt là trong thế giới ngày nay. 1. Tiền của bạn phải hoạt động chăm chỉ như bạn Để tiền trong tài khoản tiết kiệm? Chắc chắn là an toàn... nhưng nó cũng nằm đó gần như không làm gì cả, đặc biệt là khi lạm phát đang gặm nhấm nó mỗi năm. Giao dịch mang lại tiềm năng cho tiền của bạn cho dù đó là thông qua các chiến lược ngắn hạn hay đầu tư dài hạn vào các thị trường chính. Bạn đang đưa nó vào hoạt động. Và hãy thành thật mà nói, ai mà không muốn vốn của mình phải làm việc một chút chứ? 2. Đó là một kỹ năng chứ không phải là một canh bạc Một trong những huyền thoại lớn nhất hiện nay là giao dịch hoàn toàn dựa vào may mắn. Không phải vậy. Đó là về giáo dục, kỷ luật và chiến lược. Đúng là có rủi ro nhưng hãy chỉ cho tôi bất cứ điều gì đáng giá mà không có một mức độ rủi ro nào đó. Sự khác biệt là, với giao dịch, bạn có thể học cách quản lý rủi ro đó, kiểm soát mức độ rủi ro của mình và đưa ra quyết định sáng suốt dựa trên dữ liệu, xu hướng thị trường và các chỉ số kinh tế. Và bạn không cần phải là một nhà toán học hay có bằng tiến sĩ về tài chính. Bạn chỉ cần có tư duy đúng đắn, các công cụ phù hợp và mong muốn học hỏi. 3. Tiếp cận thị trường toàn cầu ngay tại phòng khách của bạn Chúng ta đang sống trong một thế giới kỹ thuật số. Giờ đây, bạn có thể giao dịch các tài sản toàn cầu lớn như tiền tệ, hàng hóa, cổ phiếu và chỉ số từ điện thoại, máy tính bảng hoặc máy tính xách tay của mình. Bạn có thể tiếp cận các cơ hội trên toàn thế giới, 24/5. Bạn muốn phản ứng với quyết định mới nhất của Fed? Bạn muốn giao dịch dầu khi OPEC công bố cắt giảm sản lượng? Bạn có thể làm tất cả những điều đó ngay tại nhà. Rào cản gia nhập chưa bao giờ thấp đến thế. Tất cả những gì bạn cần là một tài khoản giao dịch và cam kết bắt đầu. 4. Bạn kiểm soát Không có người quản lý quỹ. Không có "người trung gian" nào ăn hết lợi nhuận của bạn bằng các khoản phí ẩn. Chỉ có bạn, biểu đồ và kế hoạch của bạn. Với giao dịch, bạn là người nắm quyền kiểm soát. Bạn chọn giao dịch gì, khi nào giao dịch và mức rủi ro là bao nhiêu. Bạn không phải chờ đợi các bản cập nhật hàng quý hoặc chứng kiến khoản đầu tư của mình trì trệ vì người khác đưa ra quyết định kém. Đó là vốn của bạn, chiến lược của bạn, quy tắc của bạn. 5. Nó có thể bổ sung cho các khoản đầu tư khác của bạn Giao dịch không có nghĩa là bạn phải từ bỏ các mục tiêu dài hạn của mình. Trên thực tế, nó có thể bổ sung cho danh mục đầu tư hiện tại của bạn. Trong khi lương hưu hoặc tiền tiết kiệm của bạn tăng chậm theo năm tháng, giao dịch có thể mang lại cho bạn sự linh hoạt hơn và tiếp xúc nhanh hơn với các biến động của thị trường cho dù đó là ngoại hối, hàng hóa hay cổ phiếu. Hãy coi đó là một công cụ khác trong hộp công cụ tài chính của bạn. 6. Việc học không bao giờ dừng lại Một trong những điều bổ ích nhất về giao dịch là gì? Bạn luôn học hỏi. Thị trường phát triển. Điều kiện kinh tế thay đổi. Và với mỗi giao dịch, mỗi phân tích, mỗi lần thắng hay thua, bạn sẽ tích lũy được kinh nghiệm. Bạn phát triển không chỉ như một nhà giao dịch, mà còn là một người hiểu cách thế giới tài chính vận hành. Và đó là kiến thức bạn có thể mang theo suốt cuộc đời. Suy nghĩ cuối cùng Này, tôi không nói rằng điều đó dễ dàng. Nó cần thời gian, nỗ lực và kiểm soát cảm xúc. Bạn sẽ có lúc thăng lúc trầm. Nhưng đó là một phần của hành trình. Nếu bạn dành thời gian để học, nếu bạn duy trì kỷ luật và nếu bạn đối xử với giao dịch bằng sự tôn trọng mà nó xứng đáng, thì nó hoàn toàn xứng đáng. Vì vậy, hãy tự hỏi bản thân: Bạn đã sẵn sàng để kiểm soát tương lai tài chính của mình chưa? Bởi vì thị trường đang mở. Các công cụ đã có. Và cơ hội? Nó

Tìm hiểu thêm